如何借助互联网金融让民间投资阳光化 新华网

当前，中国互联网金融发展处在一个非常关键的时刻。2013年被誉为互联网金融元年，互联网金融一词几乎寄托了普惠金融的希望和梦想，各种金融模式创新在“互联网+”行动中一路高歌猛进，互联网金融愈发受到关注。斗转星移，如今的形势与三年前大不一样，今年年初以来，一些人误认为互联网金融是非法集资的温床，甚至直接认为其就是集资诈骗。自2015年7月18日央行等十部委发布《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》以来，终结互联网金融野蛮生长的法治化、规范化举措正在逐步落实中。全国上下正在部署和举行一场声势浩大的打击非法集资、互联网金融风险整治行动。互联网金融发展到了最艰难的时刻，恰恰在这一时刻危中有机，否极泰来，互联网金融迎来历史性的转折点。

鼓励民间投资：互联网技术需介入民间融资监管

面对民间投资出现下滑的现象，最近，中共中央和国务院发布两个文件成为转折点，一个是国务院办公厅《关于进一步做好促进民间投资有关工作的通知》，另一个是《中共中央国务院关于深化投融资体制改革的意见》。这两份文件从标题上看似乎与互联网金融没有关系，但是如果回顾互联网金融的发展历程，我们就会看出这两个文件与互联网金融的未来有着莫大的关系。

无论对于地方财税和就业保障的增加，还是对于民营企业、中小微企业的发展，民间金融都有着极其重要的拉动作用。

10多年来，民间投资成为大力推动中国经济发展的一个重要引擎。以前，民间投资被称为民间金融、地下金融、非正规金融，因为政府无法监测到这些民间投资的状况，因此其也被称为未监测金融。人民银行曾经试图对民间投资、民间金融进行监测，在温州开展一些试点，但是比较困难。

如何让民间投资有关的资金数量和流向得到监测？我们认为，不能总是在后端出现非法集资问题后才进行危机处置或者打击。端口要前移，让互联网技术介入进来，从融资开始环节就把有关信息采集到手，并且不断地累积、汇总，进行统计分析，让民间投资从“地下”进入“地上”，使其阳光化。如在温州、鄂尔多斯等地促进民间借贷阳光化试点，成立民间借贷登记服务中心，通过登记的方法让政府获得民间借贷、民间投资数据，开展监测、预警等工作。

民间借贷登记服务中心是温州金改的重要成果，也是中国互联网金融进入公众视野的窗口。民间借贷数据的采集登记不能仅靠纸质的材料，而要用信息化的手段，要用软件来进行数据的管理，要用网络进行数据的传输，要用IT技术来进行监测等。于是温州、鄂尔多斯等地正引入P2P平台，开展民间金融阳光化、规范化和专业化尝试。此后，民间金融又慢慢升温，也推动了民营经济的发展。

伪互联网金融平台搅局：根源是技术创新不足

中国互联网金融从余额宝2013年横空出世开始得到蓬勃发展，因为金融市场需要激发“草根”创新，形成“鲶鱼效应”，推动中国金融变革。但是，许多互联网金融企业并没有真正的技术创新支持，大多数是原来做民间金融的人，过去做民间借贷、小贷公司甚至做高利贷的人，换了一个马甲，都来做所谓的互联网金融。

这三年来，互联网金融曾经被视为中国民间金融转型升级的一个希望，但是由于伪互联网金融平台搅乱了这个市场，引起很多人的恐慌，也引起了市场的紊乱。这时候进行一场打击非法集资和整治互联网金融风险的行动是有必要的。

这一轮打着互联网金融名义的民间借贷危机，本质上仍是技术创新不足导致民间金融风险的重演，而不是互联网金融带来的新风险引发的危机。我们仍然需要继续推进互联网金融的创新和改革，才可能摆脱过去周期性地陷入非法集资、集资诈骗的困境。值得忧虑的是，民间借贷的投资人依然没有在市场教育中真正成熟起来，他们热衷于新的标签，追逐着新的热点。

当这一轮互联网金融被污名化，甚至被妖魔化之后，一些平台又开始换一个新的马甲，贴一个新的标签，叫做“金融科技”(Fintech)，投资人又开始追捧Fintech，出现了以区块链为核心的所谓的新一轮Fintech热。我们希望民间金融的投资人珍惜这一轮所缴“学费”换来的经验教训，更加理性、负责和更有风险意识。

整顿生态环境，清理金融“杂草”和“老鼠屎”

过去互联网金融的发展积累了很多宝贵的经验，并形成了良好的金融基础设施框架。通过打击非法集资和专项整治行动，清理金融生态环境的“杂草”和“老鼠屎”，中国互联网金融还是能够继续往前走。

首先，互联网金融的技术创新，从模仿引进已转向自主创新。这几年，全球技术创新越来越同步化，移动互联网让中国和美国几乎没有距离感，我们几乎可以同时跟进最新科技的发展。虽然“互联网金融”产生了很多误会和争议，但是“金融科技”这个新词在接力探索。互联网的技术创新，正在夯实中国金融变革的基础设施，尤其是大数据、云计算、物联网、区块链和人工智能等技术应用在金融领域正逐步深入。

其次，我国金融消费者经过这一轮市场教育逐渐走向成熟。他们处在这个金融生态环境中，并且被危机打醒，应该会吃一堑长一智。互联网技术的发展，让每个人都有了更快捷的学习方式，金融教育有了普及的方法。以前我们要到课堂上去上课，现在通过微信就可以学习，金融消费者能够更快掌握金融常识。现在最需要的就是风险的教育，金融消费者要知道投资有风险，不管是股市、债市、房市还是民间金融与互联网金融，都是有风险的，要懂得承担自己的责任和具有风险控制能力。

再次，互联网金融行业现在正在进行一轮洗牌。从“草根探路”到“大佬围猎”，现在基本上以大佬为主。银行也纷纷声称自己是互联网金融，证券、保险、信托等也在发力。这些传统金融机构使用互联网手段进行产品设计、市场营销乃至组织变革等。传统行业的大佬，如海尔、万达等正纷纷转型升级，产业链延伸到金融领域，设立互联网金融公司和平台，布局互联网金融生态，互联网金融在经过这一轮洗牌之后，在2016年进入互联网金融行业的这些大佬，可能是未来的胜出者，可能会后发先至。

最后，互联网金融的行业自律与监管。目前，行业内除了有中国互联网金融协会和各省、市互联网金融有关协会，还有像互联网金融千人会俱乐部这样的非官方组织以及学术社团和产业联盟等。对于形成行业规则，应有一种发现机制、演进机制，不能只靠政府来制定规范。通过行业公约、行业标准引导互联网金融行业发展，是检验行业组织能力的一个非常重要的方面。2015年发布的《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》已经明确了监管机构的部门分工，找到已有各种模式相应的监管机构和责任主体，对于行业奠定金融基础设施的软环境非常关键。

　　互联网金融迎来历史性的转折

虽然互联网金融发展过程中出现了良莠不齐甚至网络贷款行业危机爆发等问题，特别是当前打击非法集资和整治互联网金融风险的行动让很多人感到困惑：为什么我们还要继续看好互联网金融？为什么说互联网金融迎来了历史性的转折？

第一，互联网金融的所有优势到现在依然还有发挥的空间。尤其是以2013年为节点，中国进入一个移动互联网高速发展的新时代，移动智能手机成为我们每个人手中连接和进入互联网世界的接口、入口，国家及时地把握住了这个历史性的机会，提出“互联网+”行动计划。在国家“互联网+”行动指导意见中，就明确把“互联网+普惠金融”列进这个计划之中，“互联网+”的空间有非常大的想象力和实际市场价值，互联网金融现在还处于早期探索阶段，“互联网+”的巨大潜力依然没有被完全挖掘出来。

第二，互联网金融推动民间金融转型升级的任务还没有完成。现在很多伪P2P和所谓“线下P2P”被关闭，但又继续躲到地下终端，他们不再披P2P的马甲，不再披互联网金融的马甲，继续开展所谓线下理财和民间借贷，但这是一种历史的倒退。所谓线下理财、“线下P2P”等卸掉互联网金融这个马甲之后也存活不了多久。就像过去3年间，互联网金融把小贷公司挤压得几乎没有扩张空间，小贷公司在2015年已经呈现下降趋势。因为互联网金融的大潮已经告诉人们，未来的趋势必然是基于互联网来开展业务。推动中国民间金融转型升级，依然要使用互联网思维、方法和技术。

第三，国家要打造经济社会的新引擎、新动能，必须要有新的金融模式、金融业态。尤其是要推动大众创业、万众创新。没有小而美的小微金融的支持，创业者只能停留在幻想阶段。要转型升级尤其是开展“双创”，需要互联网金融的支持，因为互联网金融可提供更多的直接融资方式，提供更快捷的小额资金支持，这是传统金融多年来无法实现的目标。互联网金融的作用依然值得继续探索和发挥。

互联网金融的下半场：不忘初心，继续前进

最近央行颁发了一批企业征信牌照，银监会等部委出台“十三五”专项规划，进一步夯实了互联网金融发展的金融基础设施和外部环境。在中国从事互联网金融始终不能忘记：使传统金融没有覆盖的人群能够享受到金融服务，向传统金融没有服务的区域提供金融服务。现在，传统金融机构也在做普惠金融工作，把业务的资金额度往小了做，门槛往低了做，区域往基层做，这是一个大的方向。如果他们能够做到以上要求，中国的互联网金融就会有更大的发展空间。

现在是互联网金融发展一个否极泰来的转折点，行业发展的利空基本出尽，我们已经基本确认互联网金融已经触底，即将开始反d进入一个上升通道。互联网金融的下半场应该“不忘初心，继续前进”，通过技术创新和制度创新双轮驱动，探索服务实体经济、缓解中小企业融资困难的方式，逐步实现普惠金融的目标。

未来10年我国经济的发展速度可能会更快、质量可能会更好，将会大大的改写整个国际经济格局。今天整个世界经济形势非常像二次世界大战结束后的满目疮痍，而我国所扮演的角色，恰恰是当年美国所扮演的角色，我国人民正在用人民币给世界不断的施舍，人民币的国际地位正在不断的加强，大有取代美元和欧元之势，很显然，美国经济非常象二战结束时的英国和法国，表面很强大，但正在走向日薄西山之路。在美国经济不断下滑，美元持续疲软的情况下，需要人民币却毫不犹豫地坚挺出来，而我国跟一系列国家签订了"国家货币互换协议"，说明人民币将发展成为国际贸易结算的本位金，这对于我国是个千载难逢的机会，对稳定各国的贸易结算体系也是非常有利的。
我们会发现这样一个问题，为什么在全球贸易萧条的状况下，在贸易保护主义日趋抬头的状况下，我国对于欧洲，依然派出了强大的，高规格、高标准的政府采购团，我想，这不是政治问题，当然也确实是有政治的意味包含其中：一方面在影射法国，不跟我合作，就不会受到人民币的眷顾，你的企业产品就如同垃圾差不多，因为商品在于流通，流通产生价值；另一方面告诉各国，我国很强大，不差钱，各国自有紧密的协作，加强贸易，才可以共渡难关；最重要的是我国可以乘机获得"巴黎统筹委员会"所限制的产品和技术，对于提升自我技术和产业升级有着非常重要的意义，这叫"仍一块肉，牵回一头狮子"，符合我国的可持续发展国家目标；当然，还有更好的诱饵，不就是几百亿美元的政府采购吗，我国军方的武器采购清单已问欧盟准备好了嘛？非常明确，贸易和政治的平等是建立国家不断强大的综合实力基础上的，尽管老欧洲一些人仍然偏执和偏见，但是精明的商人有谁会和人民币过不去？除非那个笨蛋萨科奇！
当前，我国的经济也面临着同样困难，在整个世界金融的大背景下，怎能会独善其身？我们所说的是，金融危机迟早要过去的，也许年底就会有转机，或者3年，但绝不会超过5年的时间，所以我国绝不会坐等时机，愁城坐困，我国在着眼于未来十年，我国在为未来十年做准备，所以我国主动出击。我认为我国还会在以下几个方面有大的改变：
1、在整个金融危机的大背景下，政府需要人民的理解和支持，这叫"抱团取暖，同舟共济"，所以今后我国更会以人为本，政策更利于普通老百姓方面的倾斜，并加大反腐败的力度，加强社会治安的力度，这样我国政府在现阶段及未来更显贴切，更具有凝聚力！
2、我国目前不要忌讳投入，更不要害怕投入，尤其在新技术，新领域方面，加速淘汰落后的、高能耗，高污染的产能，除了技术升级外，更重要的是培养自主品牌，加强企业文化和销售渠道，尤其是在重点的领域里，不单是要让企业生存，还要让企业走出去，在政府的支持下，大力兼并国外优秀的企业，我们也更需要在十年内，大量培养新一代的高技能产业工人！
3、如果整个世界经济在年底持续恶化下去，我国也必将采取 更激进的"A、B、C"刺激内需疗法
A、购房者和已向银行申请暂时在（3）年内，停止向银行 按揭和利息，在此期间，购房者不算违约；
B、大病医疗费用全部减半，政府、保险公司和个人共同承担；
C、失业者，尤其失业的产业工人，半年内有国家支付失业保障金，半年后，国家强行安排工作上岗；
除此之外，国家每月给每个公民发 300－1000元的 消费券，用于消费指定范围内的消费。
结论：不经历风雨怎会见彩虹！！！未来十年，我国将继续沿着他的特色之路坚毅不拔，毫不动摇的走下去，他走过了大江大河，爬过雪山，踏过草地，什么路没见过，什么凶险没遇过，如今我国走的是康庄大道，高速铁路向着未来疾驰！！！

在物联网发展中，政府需要有明确的在不同阶段的发展规划，首先是国家应该描绘出物联网社会的一个全景式的蓝图，然后从产业链和市场两个方面采取相应的推动措施。 在产业链方面，政府应发动对产业链的相关研究，明确产业链应包含的各个环节以及各环节上企业的盈利模式，然后再选择相应的牵头企业来具体推动产业的发展，当然同时也要给予政策等方面的扶持。物联网的发展也应借鉴TD的经验，推动企业、研究机构对物联网的产业链进行深入研究，选择具有深厚实力的龙头企业来牵头主力推动，从而吸引各个环节企业的加入，最终形成推动物联网发展的合力。 在市场方面，前期由于投入成本高和产业不成熟等问题的影响，民间市场难以自发驱动产业的发展，而必须主要依靠政府资金的采购。政府采购也必然是集中于与公共事业的相关领域。目前，我国物联网也正是明确了先行发展基础设施、环保监测、公共安全和医疗卫生等优先示范领域。与此同时，用户也逐渐理解和认可物联网，使用习惯得以形成。这样就为民间投资物联网未来的发展，奠定了坚实的基础。 对于各地方政府而言，在中央的整体战略明确的前提下，应考虑如何结合自身特点，发挥差异化优势，有所侧重地发展物联网产业，与当地原有的产业形成良性互动、实现协同效应。建立产业园区是培养新兴产业的有效做法，在这个过程中如何吸引优秀的企业落户是地方政府要考虑的关键。然而物联网产业目前正处于起步阶段，企业的物联网战略不清晰，盈利模式不明确的现象普遍存在，往往不愿大力投入资金研发。因此需要地方政府提供有力的支持，包括基础设施配套，人才引进，政策倾斜，税收优惠等。

2005年在深圳投资的最受欢迎的项目有：金融、技术、房地产、新兴产业、教育和其他服务行业。金融行业包括投资银行、保险、资产管理、证券等；技术行业主要包括信息技术、生物技术和新能源技术；房地产行业投资包括商业地产、住宅地产、工业地产等；新兴产业包括物联网、大数据、云计算、人工智能等；教育行业主要投资于一站式的教育解决方案，以及有教育背景的新创公司；其他服务行业包括医疗、旅游、物流、社交等。

新技术、新产业、新模式、新业态的“四新经济”领域。
从民间投资流向看，先进制造业、高技术产业、信息产业是民间投资的重要领域。
在民间投资总量最大的省份江苏，民间资本也表现出了对新经济领域的“偏好”。统计分析显示，苏州市民间投资增长最快的行业分别是智能电网和物联网、生物技术和新医药、新型平板显示以及软件和集成电路，增速均在20％以上，有的行业甚至翻番。

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