严重低估的科技股：业绩大增325%，国内半导体芯片龙头

近期行情连续，年前我就重点强调了军工板块的机会，以洪都为例，涨幅基本都在30-50%左右。但是，在享受主力抬轿军工的同时，也要思考一个问题：如果军工暂时休整了，谁能取而代之，成为跨年行情又一个领涨股？

我的观点是：那就是 科技 股。 科技 股容易在春季大涨的原因，有三点：1、从市场环境看，每年开年是主力机构资金重新“出笼”的时间节点，市场预期值很高的题材会被资金快速建仓；2、政策环境相对宽松的节点，市场流动性较好，成交量大；3、年报送转预期的炒作，人气旺盛。

况且 历史 经验告诉我们，历年跨年行情总能看到 科技 股的领涨身影，如2021年春季躁动行情，5G板块大涨75%，2020年春季躁动主线还是 科技 ，主线切换到半导体，指数阶段涨幅73%，相信今年也不会例外。

方向上硬 科技 已经调整了很长一段时间，无论是从动态估值、调整时间与幅度、扶持政策和产业发展等几个方面看，都具备了爆发的可能性。其中首选两点：第一，以需求端放量为代表的涨价硬 科技 ，主要是通用芯片和半导体晶圆代工制造产业链第二，是2021年市场放量的产业，典型是5G，2021年是应用的爆发之年。

捷捷微电：国内晶闸管领域龙头，市占率超4成，拟定增募资近9.11亿元，今日主力净流入6709万元，受需求端放量，新增产能不断释放，公司业绩高增长，估值处于较低水平。

闻泰 科技 ：全球ODM、半导体标准件双龙头，5G布局行业领先，三季报业绩大增325%，中国首个“12英寸车规级功率半导体晶圆制造项目”在沪开工，该项目总投资120亿元，今日主力净流入2.7亿元。

主要半导体研发周期漫长，所以短期内股票没有出现大幅涨幅。近些年来，因为外界的因素，国内的半导体迎来了快速发展的阶段，有半导体企业表示，以前国产的半导体企业要想推广自己的产品是很难的，因为大多数还是会选择海外大品牌的产品，有时候自己要通过各种方法才能取得合作关系。而如今外部环境变了，近些年半导体的需求厂商开始主动和国内半导体企业合作沟通，国内的半导体行业也迎来了一个飞速发展的阶段。尤其是华为，在面对外部政策的变动，迅速展开了国内厂商的替代计划，目前华为半导体已经投资了几十家半导体公司了，未来这些企业将成为国内半导体的重要企业。

有分析人士也表示，华为一直是半导体行业的重要采购商，原本其公司的采购对象主要以美国厂商为主，而今年华为已经开始将目光转到了国内，目前华为的很多产品上已经实现了脱美化，据悉，华为公司每年采购芯片金额超过300亿美元，目前其中部分华为海思已经能自己解决，而未来华为也将扶持更多的国内半导体企业，帮助其获得更好的发展。目前来看，国内半导体还在追赶的阶段，长江存储已经开始了存储的量产，而其他韦尔股份，圣邦股份等半导体企业也在国产厂商支持下，不断获得增长，其中在芯片封测领域，国内厂商走得比较快，目前有国际水平了。

一家芯片公司的负责人表示，国产半导体替代化浪潮为中国的芯片公司提供了一个很好的机会，不仅是外部的政策，包括关税的调整，这对半导体产品的价格都会造成影响。不过目前来看，国内厂商也只能做到部分替代，很多产品虽然国产厂商也有在做，但目前来看，还有一些距离，需要更长的时间，中国厂商才能获得更大的突破。

还有业内人士表示，国产厂商在发展过程中，也需要重视与海外公司的合作，如果没有一个很好的国际化交流，这对国产半导体行业的发展未必是一个好事。同时也需要给国内半导体厂商更多的时间和信赖，产品需要不断迭代才能获得进步，如果一开始就不看好，未来一定会更加糟糕，目前来看，国内的半导体行业已经获得了不小发展，只要时间足够长，未来应该能够获得很大的进步。

2017年美国股市累计上涨，苹果公司、亚马逊公司，谷歌母公司上涨。在2017年即将过去日子里，盘点美国三大股市中上涨最多的股票。（一）标准普尔股市2017年上涨最多的十个股票。1、NRG能源公司，2017年累计上涨132%。2、医疗保健Align科技公司，2017年累计上涨131%。3、福泰制药公司，2017年累计上涨103%。4、永利度假村公司，2017年累计上涨95%。5、波音公司，2017年累计上涨89%。6、美光科技，2017年累计上涨88%。7、消费品霍顿公司，2017年累计上涨87%。8、贝宝公司，2017年累计上涨87%。9、英伟达公司，2017年累计上涨81%。10、房地产商普尔特公司，2017年累计上涨81%。标准普尔股市今年累计上涨约20%，科技股累计上涨近34%，电信股累计下跌约13%。科技股和房屋建筑股表现较好，能源股和消费类股表现较差。表现最差的个股是贝克休斯公司，通用电气收购后，老贝克休斯公司股东获得特别现金股利。波音公司在标准普尔股市排名第五。（二）道琼斯股市2017年上涨最多十个股票。1、波音公司，2017年累计上涨89.4%。2、卡特彼勒公司，2017年累计上涨69.9%。3、维萨公司，2017年累计上涨46.1%。4、苹果公司，2017年累计上涨46.1%。5、沃尔玛公司，2017年累计上涨42.9%。6、麦当劳公司，2017年累计上涨41.4%。7、家得宝公司，2017年累计上涨41.4%。8、美国联合健康保险公司，2017年累计上涨37.8%。9、微软公司，2017年累计上涨37.7%。10、美国运通公司，2017年累计上涨34.1%。道琼斯股市，也有下跌比较大的个股，例如，通用电气公司累计下跌44.8%。美国商用机器公司IBM股价累计下跌7.6%。埃克森美孚公司累计下跌7.3%。（三）纳斯达克股市2017年上涨最多十个股票。1、牙科医疗设备艾利科技，2017年累计上涨131%。2、软件Take-Two Interactive公司，2017年累计上涨123%。3、制药企业凯莱英公司，2017年累计上涨103%。4、电商公司MercadoLibre，2017年累计上涨102%。5、永利独家公司，2017年累计上涨95%。6、美光科技公司，2017年累计上涨95%。7、贝宝公司，2017年累计上涨87%。8、英伟达公司，2017年累计上涨82%。9、动视暴雪公司，2017年累计上涨75%。10、半导体设备美商科林公司，2017年累计上涨74%。纳斯达克股市2017年累计上涨28%，芯片制造商、视频游戏科技公司股价上涨。超过道琼斯股市累计上涨25.1%，超过标准普尔股市累计上涨19.4%。

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