量化投资基本概念

投资是每个人终生的必修课，不懂投资你就无法实现人生裂变，所谓财富自由是人生自由的基础，没有财富自由就不可能有后面的自由人生。量化投资是一个维度，数字货币是另一个维度，多维组合就能打开一片新的天地。

什么是量化交易--以先进的数模型替代人为的主观判断，利用计算机技术从庞大的历史数据中海选出能带来超额收益的多种“大概率”事件以制定策略。

降低市场波动带来的情绪影响，避免做出非理性的投资策略

量化投资之王-----西蒙斯

有效市场假说认为市场价格波动是随机的，交易者不可能持续从市场中获利。

数据-》量化模型》交易决策

量化模型:选股模型，择时模块，风险控制模块

传统的交易使用定性分析进行投资决策。量化交易使用定量分析进行投资决策。

顺势交易

避免逆势 *** 作，重仓交易，对胜率的盲目追求

价格将围绕价值上下波动

基本面分析-----长期预测长期投资技术分析-----中短期投资

趋势跟踪均值回复

群体行为效应群体产生趋势

量化策略产生的信号就是选择什么时候加入群体什么时候离开群体。

量化交易不是预测未来，只是利用概率以及人性的弱点等，挖掘优势，提升优势。     交易是失败者的游戏，经得起失败的人才是最后的胜利者。

所有的投资来源收益来自市场不同参与对标的价值看法的时空错位，估值的认识差异引起价格波动，价格波动创造盈利空间。

盈利像鲜花，它总不开放，欲望像野草，它疯狂的生长。

                 

 什么是量化投资

                                          1.量化投资概念

用数学模型，而不是人脑，决定交易的品种、方向、时机和数量。

顾名思义，量化投资的核心就是用数学模型进行交易，完全取代人脑决策方式。

人的决策往往受情绪、环境、心理等众多因素影响，拍脑袋决策，拍大腿后悔。

（1）数学模型可以复杂，也可以简单

简单模型与复杂模型没有高下之分，简单模型也可能会非常有效。

定投就是一种简单的数学模型，而且往往具有极佳的效果。

人工智能计算得出的数学模型也不一定就很牛。

比如围棋，人工智能已经完全超越人类大脑，但围棋其实是一种复杂的简单游戏。

规则复杂，但仅仅是两个人之间的博弈。通过计算机穷举，可以推测所有可能的结果。

交易是简单的复杂游戏。它是无数人参与的混沌市场。

（2）可以自动交易，也可以不自动交易

比如定投，如果每月交易一次，那就没有必要进行自动交易，但它属于量化交易

反之，把一笔大额交易用电脑拆成若干小单完成交易，虽然采用了计算机辅助交易，但决策来自人脑，就不属于量化交易。

（3）有价格曲线的品种，都能量化交易

比如房产交易，如果能够准确的给出房子的价格曲线，那同样可以进行量化交易。

目前房产价格信息最多的应该是中介那里，如果能够及时获取价格、成交量等相关信息，那么就能构建量化模型，形成决策依据。

（4）交易玩法众多

高频交易、趋势交易、套利、算法交易等等，不明觉厉。

                          

2.量化交易流程

主要分成四步：构建策略、回测、实盘测试、实盘

构建策略：根据各类经验、数据等构建交易策略即数学模型。最重要，是量化交易的核心。

回测：将策略编程实现，利用历史数据进行回测。通过历史数据考察这个策略的好坏。是量化交易的精髓。

实盘测试：小资金试跑，测试策略有效性。测试交易IT系统稳定性。这个环节不能少，而且更加贴近实战。

实盘：一旦确定量化策略，坚决按照策略执行交易，不能人工干预。根据实际反馈，优化策略。